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2016年3月4日 星期五

美股3/03/2016交易日誌





20160303 週四美股回顧

 週四歐股開高,但已跌0.30%收盤。美股期貨隔夜先漲後跌。

紐約早上8:30美國政府公布較高的每週首次申請失業救濟人數(Initial jobless claims):27萬8千人 vs 27萬2千人,現貨標普500跳低3點以1983開出,在10:00服務業的供應管理研究所數據(ISM service)報的較低:53.4 vs 53.5,工廠訂單較高:+1.6% vs -2.9%,市場在10:30跌到1977,11:00漲到1986,11:30再次跌回1977,然後開始盤爬,收盤前漲到1994,最後收在1993,漲0.30%。1999是大波段a波跌勢回升的61.8%,也是這漲勢的目標之一,如市場能再向上突破,2019將是下一個目標。市場支撐現在1973及1956,壓力在1999及2019。動力指標過買且空頭背離。週五有非農數據。


波幅大是最近一兩週的特性, 總之以1940為底部, 未穿仍可持續看好,逄低位加好倉, 適合做兩週至一個月內到期的期權操作。



AAPL

開市沒多久已上升至101以上, 有2手末日LC @101已變價內,  開倉成本價0.35。 即市見正股價升至最高101.5回調 即掛0.85 先平一手,收回本金, 餘下 1 手等明天到期再議。 之後繼續升至101.7 而期權值亦升值至1.0以上,及後隨大市下跌,  最多跌穿101,  期權值回到0.5以下 打算以剛平倉的利潤再搏多次,  掛0.3再買回LC 2手後改0.4 等成交,  惟收市未有成交 期權值收市0,75,正股收市101.71。


YANG
於開市時以120.1買入5股, 純作試盤, 估計A股這波上升只是虛火, 不會長久, 前述不贅。收市116.8, 昨日已掛110GTC盤, 等成交。

FB
股價在108至109上下波動, 見升上110時, 加APR 08 SP103 1 手, 收1.61期權金, 共持有2 手, 平均收期權金1.54, 收市1.455, 正股收市109.58。

UA
一開市急跌超過3%, 最低見80.57, 後跌幅逐漸收窄, 升至82以上時, 加倉MAR 15 SP @80 1,收3.0期權金, 共持有2 手, 平均收 2.54期權金, 收市2.65。
同時以0.25開2 手末日LC84.5 , 希望有收成。收市期權值不變。正股收83.09

AMBA
以前有一直留意的股份, 而且在約50元之上, 有買正股, 後平手離場。見在觀察組合中少有的逆市上升股份, 再看圖表, 又不錯, 於是於股價在47以上時, 掛MAR 15 SP @40 1手 , 收2.05期權金, 熄機前未能成交, 早上查看才知在零晨4點後成交, 收市價1.95. 正股收市46.24。但收市時段急跌7%, 報42.85, 原來收市公布業績, 利潤保持增長, 比預期好, 但預測未來收益將會下跌。市場的解讀與業績表示未必如預期的走勢。
沒有查清楚公司資料而開倉, 又錯一次。要想想如何救倉, 等開市作出步署。
翻查公司股價與公布業績後的關係, 大部份部都是公布完就會下跌, 而且趺幅不小。暫時想到的方案是在開市時, 即掛入同價值(即40或一個位39.5) 下星期(MAR 11)到期LP, 估計付約1.0期權金. 作為對沖SP, 成為一套time spread, 希望以時間抵消短期波幅帶來的floating loss。


FIZZ
股價於前一天上升至39元後回調至38邊於38.12加倉50股, 現共持有300股, 平均價36.6, 收市價38.71。由放手上持貨不少, 本想預留現金等其他股份的機會, 不想加倉, 但當時幾乎都可以肯定股價回調己到底, 那有放過的理由。
由於持股佔組合最大部份, 要開始檢討平倉策略。整理資料如下:

高位  48.01  (29/12/2015)
低位  33.35  (8/2/2016) 剛好150天線
幅度  15.55 32.6%
日數   28天 (留意MAR 17,即同樣由跌轉升的第28天, 是否有轉勢)

技術指標:
13天線                   37.91
保力加通道頂       39.85 
 最近高位              39.48 (1/3/2016)

1. 如升至40邊能否持續上升, 如見頂回落第3天開始減倉20%, 再穿13天線減餘下的20%, 再跌全平。
2. 如升穿40站稳第3天加倉。
3. 升至48附近無論走勢如何, 先走20%, (設定GTC盤)
4. 破頂持續橫行一週不見突再上, 再走20% (密初觀察成交量, 小心派貨)
4. 如破48頂站稳第三日加第一注倉, 回到13天線加第二注倉。
5. 破頂後如跌穿13天線, 再減倉。
6. 跌穿150天線平手上50%
7. 如股價升穿48有再上趨勢, 最終極目標價63.67 [48.01 +(48.01-33.35)] , 減持倉九成或全平。
該股的期權交易不活躍, 故只能用正股操作

WYNN
自開倉後, 走勢不錯, 已有10%利潤, 暫不做任可行動。


以下為最近找到的觀察名單, 資源類生產及零售商. 應開始留意這類股, 以作組合平衡。
VALE
CNX
BHP
COST
BABA

可能會買入股份
DIS, IBM,




至2/03/2016 收市倉位情況 ,總回報15%比上日上升2%, 接近開倉以來最高回報比率, 希望繼續保持。


STK
SymbolCurrencyQuantityMarket PriceAverage CostMarket ValueUnrealized P/L
USD30038.70999936.6011,613.00632.50
USD10018.93000018.141,893.0079.50
USD15032.98000031.944,947.00156.50
USD19052.34499752.089,945.5550.55
USD10088.21499679.478,821.50874.55
USD5116.800003120.30584.00-17.50
USD10032.82499731.763,282.50107.00
Total (USD)41,086.551,883.10
OPT
SymbolCurrencyQuantityMarket PriceAverage CostMarket ValueUnrealized P/L
AAPL MAR2016 101 C [AAPL 160304C00101000 100]USD10.75000035.7875.0039.22
AMBA APR2016 40 P [AMBA 160415P00040000 100]USD-11.950000203.91-195.008.91
DBA JUL2016 21 C [DBA 160715C00021000 100]USD60.35000030.79210.0025.26
FB APR2016 100 P [FB 160408P00100000 100]USD-20.945000146.70-189.00104.41
FB APR2016 103 P [FB 160408P00103000 100]USD-21.455000154.71-291.0018.43
GLD SEP2016 115 C [GLD 160916C00115000 100]USD110.175000741.721,017.50275.78
KNOP APR2016 20 C [KNOP 160415C00020000 100]USD30.35000020.79105.0042.63
NFLX MAR2016 90 P [NFLX 160324P00090000 100]USD-11.495000279.20-149.50129.70
UA MAR2016 84.5 C [UA 160304C00084500 100]USD20.20000025.5640.00-11.11
UA APR2016 80 P [UA 160415P00080000 100]USD-22.625000254.29-525.00-16.43
YHOO MAY2016 31 P [YHOO 160520P00031000 100]USD-11.600000186.21-160.0026.21
Total (USD)-62.00643.01








2016年3月3日 星期四

美股2/03/2016交易日誌




20160302 週三美股回顧

 
週三歐股開高,以小漲0.30%收盤。美股期貨隔夜跌。



紐約早上8:15ADP就業報告公布的較高:+214K vs +205K,現貨標普500跳低4點以1974開出,下碰1971,在10:00漲回補空到1978,10:30市場跌到1969,11:00回漲至1981,再一次下跌上漲,中午1971,下午2:00聯準會公布白皮書(Beige book),關盤前漲到1987,最後收在1986,漲0.30%。今天市場再創波段新高,漲離1973壓力區,接下來目標是大波段a波61.8%回測區1999。支撐在1973及1956,壓力在1999及2019。短期動力指標過買。

大市短期仍有波動, 但中線仍看好,組合變動不大, 回調或再加好倉, 嚴守紀律, 減少犯錯。


FB
於110以上時開SP 103 收期權1.5 收市1.65正股收109.8

UA
於85見阻力回調 開市不久 以2.1開 SP80 收2.1期權金收市2.45,正股收83.93
檢討 開倉時間太早 告戒自己以後應於開市後半小時甚至一小時後再做會較理想 不適合寧願不做。



TWTR

股價低開至17.7後反彈最高升4%以上 於18.69平倉止蝕開倉平均成本17.84, 實現虧損127.5。

在做一樣以前未做過的投機工具前, 真的需要多下苦工,才去開始做.似乎還未掌握好沽空的竅門.以往做几次沽空皆損手離場 twtr又是一個失敗的例子 之前觀圖預計於20前回調 已掛GTC沽盤 但昨日見股價逆市跌就急忙改盤即沽 此為不守紀律的敗筆;
另外於開離開盤價不遠及同一日加倉亦應避免, 錯的機會很大。

TSLA
本來提過暫時不做這股的交易, 今天有group友whatsapp 求救, 看能不能幫忙救倉。 當時以7.0 買入MAR 18 LP @165 付7.0, 股價己升至190, 期權值只餘下2.5左右. 應怎處理?以下就以個案形式分享個人看法及建議:.

Group友當時的看法是估計股價會向下跌再, 故以貼價開遠期LP, 以小大控大, 代替沽空.但股價逆轉, 調頭上升, 現在離行使價已很遠,未敢肯定於到期前能否跌回行使價, 但在兩個星期內, 損耗時間值及iv, 即使正股到價, 期權金亦末必重回7.0, 收回成本的機會較微。這是當時的第一個感覺, 當然最直接的做法是平倉止蝕, 但相信不是作為求救者, 預期的好答案, 而且己過了止蝕的最佳時間。

當時約11左右, 打開5分鐘圖觀察,即市最低見181.5, 但己急速升回184至185之間上落數次, 估計184應是當天較強的支持位。而日線圖支持位在180, 再看期權報價, 可選的行使價介乎165至180之間, 考慮其波幅,及期權值(可抵消LP的損失), 選較遠的172.5, 以MAR 24 SP,當時報價是5.5 / 5.9, 以5.65成交, 之後再沒有成交, 最後掛盤價是3.85 / 4.3 ,而持有LP亦可以平倉,止蝕。 正股收市188.34, 倒升1%, 算是有交待, 有時給別人建議比自已做交易有壓力,還好看對方向。



COST
倉儲式零售商好市多, 亦是美國最大的汽油銷售商之一, 收市後公布季度業績,觀圖走勢不錯, 未看業績報告, 未作研究, 或可成為另一隻長期持有對像。

YANG
A 股挾降準及兩會招開之勢,重上2800點, 而港股亦最多升超過600點。個人認為此虛火不能持續, 加上在兩會招開前評級機構穆迪降中國主權評級, 很不給面子。
即市見逆向ETF跌超過8%,掛GTCh盤, 110入10股, 等交成交, 收市報117.43。


至2/03/2016 收市倉位情況 ,總回報13%與上日變化不太, 主要是TWTR實現虧損及FIZZ帳面虧損抵消了其他正股的回報。


STK
SymbolCurrencyQuantityMarket PriceAverage CostMarket ValueUnrealized P/L
USD25038.61000136.299,652.50579.00
USD10018.54000118.141,854.0040.50
USD15032.60500031.944,890.75100.25
USD19053.00000052.0810,070.00175.00
USD018.5700000.000.000.00
USD10085.00000079.478,500.00553.05
USD10032.91000031.763,291.00115.50
Total (USD)38,258.251,563.30
OPT
SymbolCurrencyQuantityMarket PriceAverage CostMarket ValueUnrealized P/L
AAPL MAR2016 101 C [AAPL 160304C00101000 100]USD20.60000035.78120.0048.44
DBA JUL2016 21 C [DBA 160715C00021000 100]USD60.32500030.79195.0010.26
FB APR2016 100 P [FB 160408P00100000 100]USD-20.955000146.70-191.00102.41
FB APR2016 103 P [FB 160408P00103000 100]USD-11.465000149.21-146.502.71
GLD SEP2016 115 C [GLD 160916C00115000 100]USD18.750000741.72875.00133.28
KNOP APR2016 20 C [KNOP 160415C00020000 100]USD30.28680020.7986.0423.67
NFLX MAR2016 90 P [NFLX 160324P00090000 100]USD-11.645000279.20-164.50114.70
UA APR2016 80 P [UA 160415P00080000 100]USD-12.450000209.66-245.00-35.34
YHOO MAY2016 31 P [YHOO 160520P00031000 100]USD-11.630000186.21-163.0023.21
Total (USD)366.04423.34


2016年3月2日 星期三

美股1/03/2016交易日誌




20160301 週二美股回顧

 週二歐股開高,漲1.50%收盤。美股期貨隔夜漲。



現貨標普500跳高14點以1946開出,開出後續漲,在10:00營建開支數據(Construction spending)公布的較高:+1.5% vs +0.1%,製造業供應管理研究所數據(ISM Manufacturing)也較高49.5 vs 48.2,市場漲到關盤,之中的回跌盤整都在5點內,最後以1978收盤,漲2.25%。在昨天市場收在當日低點1932後,今天跳高續漲收在當日高點1978,也是自1810以來的波段新高,市場在12個交易日內漲了9.3%,與前兩次熊市內的第一個漲勢類似:11 天漲8.4%及7天漲9.9%;市場在3月份收新高代表1810是大波段a波的結束已可確認(改黑字),在現在的位置,市場已回漲修正大波段a波的50%以上,且中波段c波剛好是中波a波的0.618,短期動力指標過買,並有空頭背離,這一漲勢應既將結束。支撐現在1973及1956,壓力在1999及2019。短期動力指標過買。


二個月沒有轉款項到帳戶,今天恢復往常計畫入款, 希望每月能保持。



NFLX
一如所料 股價在95附近整固再上升 在正股95時,想加倉sp 90 掛2.7後 股價一直上升 熄機前已站穩97,沒有改盤 收市報98.3 期權值1.9

FANG
A股因人行降準昨回穩 逆向ETF開市時已急跌9%,  於131.5將持有0股平倉 當倉價127, 賺到小利。 收市價125.54.


LNKD
開市初時隨大市上升, 至118附近行人止步 後更逆市下跌 在正股跌穿116反彈時平掉MAR 18 SP @108, 付期權金1.45, 開倉收2.34 (賺0.89) 及APR 8 SP @110 付期權金3.4,開倉收2.5(損0.9),  前者有一點利潤, 補後者的損失, 總共還是虧了0.1。 主要作用,  一方面減低風險, 另一面釋放又快到二萬的保證金的一部份。

YHOO
短期走勢確認在31找到支持位, 在32.47增持多50股, 共持有100股, 平均價31.76, 收市32.82。
同時開 MAY 20 SP @31, 收期權金1.87, 收市1.74。等待被賣盤的消息, 不管最後是否成事, 有期權的收入補回等待的時間。

MAT
股價逆市下跌, 即市最低見31.75 觸及13天線上升回32之上, 於32.62時加倉50股, 共持有150股, 平均價31.94, 收市價32.25。 掛GTC 盤於31.75加多50股, 等成交。

BABA
股價升至71以上沒有進一步上升, 收在70, 短期我看會可能會回調, 等到67左右會開sp 60



另外觀察以下股份或已開始轉勢

NFLX, IBB, AAPL , DIS



KMI
於17.93加倉50股, 共持有100股, 平均價18.14, 收市價18.03


TWTR
之前提過, 觀圖估計升至20會見頂下跌, 掛了
GTC 盤於19.88沽空100股, 惟未升至19已逆市回調, 強弱互見。於17.98先沽100股, 再於17.7再沽多50股, 共有空倉150股,平均17.87, 收市價17.85。

AAPL
於熄機前, 見大市急升, 觀察名單, 除很少股份外, 都為綠(上升),  TSLA逆市下跌, 比預期升至200邊才下調提早了, 而iv又很高, 離星五期權結算還有幾天, 不考慮作任何行動。找其他目標。AAPL觀察了一段時間, 自高位回調至92後在區間(92-96)橫行約一個月後, 今日隨大市上升, 加上iv低(故一直沒有選作short的對像), 而最重要一點, 是在指數佔權重很大(未查證), 要令指數升, 少不了AAPL的份。於99.x開 末日LC 101, 2 手, 付期權金0.35, 收市0.63。正股收100.53。等機會食糊。

網上看到台灣網友"貓的美股異想世界"的文章, 分享給各位

投資書裡, 常常提到一個成功投資者該具備的特質: 有耐心, 能忍受孤寂, 能夠不被人左右, 有自己的定見.....等. 但或許是我書看得不夠, 我不記得有人提過, 投資者也需要有做決定(decision making)的勇氣.
怎麼說呢. 在各種投資方法中, 你得選擇一個投資方式來進行. 在眾多標的中, 你得選擇要投資哪一樣(ETF還是個股). 你也要在眾多工具中(買股票, 買選擇權, 用融資, etc.), 選擇適合自己的方式. 當賺了錢, 你要決定該不該獲利了結. 當賠了錢, 你要決定是不是要砍掉, 認輸, 還是繼續把標的物留著, 期待它有一天漲回. 如果真的漲回的話, 你也要決定是不是要脫手, 還是留戀一下繼續等它漲......一連串的選擇, 考驗你的判斷力, 決策能力, 還有自信心. 不管決定如何, 後果都是你一人承擔. 你沒有辦法怪別人. 所以擁有這項能力, 對投資者來說, 是很重要的.
所以我說, 如果你不習慣做決定, 或是害怕做決定, 但是仍想要自己管理自己的財富, 我建議, 先把這項基本功夫練好.





至1/03/2016 收市倉位情況 ,  總回報13.6%, 比上日增加3.4%。



STK
SymbolCurrencyQuantityMarket PriceAverage CostMarket ValueUnrealized P/L
USD25039.40000236.299,850.00776.50
USD10018.03500018.141,803.50-10.00
USD15032.25000031.944,837.5047.00
USD19052.54000152.089,982.6087.60
USD-15017.85500117.87-2,678.252.69
USD10085.13999979.478,514.00567.05
USD0125.2099990.000.000.00
USD10032.82499731.763,282.50107.00
Total (USD)35,591.851,577.84
OPT
SymbolCurrencyQuantityMarket PriceAverage CostMarket ValueUnrealized P/L
AAPL MAR2016 101 C [AAPL 160304C00101000 100]USD20.63000035.78126.0054.44
DBA JUL2016 21 C [DBA 160715C00021000 100]USD60.30000030.79180.00-4.74
FB APR2016 100 P [FB 160408P00100000 100]USD-21.010000146.70-202.0091.41
GLD SEP2016 115 C [GLD 160916C00115000 100]USD18.300000741.72830.0088.28
KNOP APR2016 20 C [KNOP 160415C00020000 100]USD30.25000020.7975.0012.63
LNKD MAR2016 108 P [LNKD 160318P00108000 100]USD01.3650000.000.000.00
LNKD APR2016 110 P [LNKD 160408P00110000 100]USD03.4000000.000.000.00
NFLX MAR2016 90 P [NFLX 160324P00090000 100]USD-11.785000279.20-178.50100.70
YHOO MAY2016 31 P [YHOO 160520P00031000 100]USD-11.740000186.21-174.0012.21
Total (USD)656.50354.93
CASH
CurrencyAmount
HKD2.67
USD-4,280.52
Total (USD)-4,280.18




2016年3月1日 星期二

美股29/02/2016交易日誌


20160229 週一美股回顧

 週一歐股開低,但以漲0.70%收盤。美股期貨隔夜下跌。



現貨標普500跳低3點開在1945,9:45芝加哥採購經理人指數(Chicago PMI)公布的較低:47.6 vs 55.6,在10:00成屋待完成銷售數據(Pending home sales)也較低:-2.5% vs +0.1%,市場彈到1950,10:30回跌到1944,之後上漲到1958,然後下滑到收盤,以1932收,跌0.80%。今天開盤後先小跌,再漲到1958(沒能突破週五高點1963),最後跌至1932收盤,目前中波段c波只有3波(1939,1925,1963),拉回下跌也是3波(1944,1958,1932),現在還無法判斷大波段b波是否已結束。支撐在1929及1901,壓力在1956及1973。動力指標過賣。



S&P 收市1932.23下跌15.82 或0.81%, 大市先升後跌, 接近最低位收市, 再次回到1940以下, 仍高於前一天交易日(25/2)的低位1931, 往下支持位1921(13天線), 短期看法是在1921至1962區間上落, 待突破此區間才有明顯方向, 暫持觀望。

KNOP
發現一隻高息股, 以現時股價計算, 約有12%股息, 圖表顯示已重上150天線(15.21)之上,走勢不錯, 從事巴西石油運輸業務。惟公司2013年上市, 時間較短, 成交量較少, 始終有點戒心, 不打算花較多現金持有正股。 故以持有LC代替持有正股, 由於交易稀疏, 未能以較好價錢成交, 於股價在15.95時, 開APR29 LC @20 3 手, 付期權金0.2. 以小控大, 萬一看錯股份, 最大損失只是60元。正股收市15.85, 期權值不變


FB
開市時股價在107-108上落, 開APR 08 @100 2 手, 收1.47期權, 收市1.735, 正股收市106.92

 LNKD
於120以上(13天線)見阻力,  但見當時大市仍牛皮悶局, 心存饒幸不信邪,  於跌至119.x 反彈上120 開sp 110 收期權金 2.3 收市3.22, 正股跌3.72或3.08%, 報117.19

UA
另一隻作為提款機的股份,股價在83-84上下波動, 掛SP @80, 收期權金 2.25, 未能成功. 正股收市83.69, 短期看能否突破29/1 高位85.58下調的位置, 如確認就可視為中線轉勢, 如再進一步升破89.45 (150天線)站稳就算長期看好,在到達以上目標前可用SP收期權金。
之前落錯盤的由SP變lp @68, 上星期到期, 今天仍在帳戶顯示, 以為持到到期自動歸零不用收手續費, 原來還是要收 1元費用, 慘痛的經歷。


KMI
純粹跟巴菲特搭順風車, 當時於16元左右看圖觀走勢未能說服自己跟入, 今天見升了3%, 而又站在60天線之上, 故以18.32持有50股, 收市18.09


FIZZ
於38.3增持50股,, 現共持有250股, 平均價36.29, 收市價38.02

WYNN
於82.88增持30股, 共持有100股, 平均價79.47, 收市價82.36

YHOO 走勢不錯, 或會增持

BABA
11/2試低位59.85後反彈, 與29/9/2015 57.2成雙底形態, 可視另一隻sp對像。惟即市走勢於保力加通道頂70附近回調, 或稍等一等, 回到66-67附近(13天)再開SP (6/3補充:原來期權iv很低, 加上本身股價在100以下, 期權值也低, 不值的用期權操作, 直接買正股算, 於4/3在72元以上買入10股試盤)


至29/02/2016 收市倉位情況 ,  總回報10%, 比上日減少1%。



STK
Symbol Currency Quantity Market Price Average Cost Market Value Unrealized P/L
USD25038.02000036.299,505.00431.50
USD5018.15000018.32907.50-8.50
USD10032.63000131.583,263.00104.50
USD19050.82000052.089,655.80-239.20
USD10082.36000179.478,236.00289.05
USD10139.509994127.101,395.10124.10
USD5031.86000131.021,593.0042.00
Total (USD)34,555.40743.45
OPT
Symbol Currency Quantity Market Price Average Cost Market Value Unrealized P/L
DBA JUL2016 21 C [DBA 160715C00021000 100]USD60.35000030.79210.0025.26
FB APR2016 100 P [FB 160408P00100000 100]USD-21.735000146.70-347.00-53.59
GLD SEP2016 115 C [GLD 160916C00115000 100]USD18.900000741.72890.00148.28
KNOP APR2016 20 C [KNOP 160415C00020000 100]USD30.20000020.7960.00-2.37
LNKD MAR2016 108 P [LNKD 160318P00108000 100]USD-11.350000234.20-135.0099.20
LNKD APR2016 110 P [LNKD 160408P00110000 100]USD-13.225000250.27-322.50-72.23
NFLX MAR2016 90 P [NFLX 160324P00090000 100]USD-13.150000279.20-315.00-35.80
Total (USD)40.50108.75

美債危機與黃金重新定位

今年黃金市場出現了一個極具戲劇性的現象:當金價從高點(一月底時升穿5千美元)回撤(七月跌至4千邊沿),升跌幅超過30%,散戶因恐慌而拋售黃金 ETF 時,各國央行卻稍稍地累積黃金存量,把存放國外的黃金搬回國庫。 引用唐太宗名言:以古為鏡,可以知興替。作為市場參與者,除了要掌握市場...